A cidade mais popular neste inverno é Erbin, que assumiu o controle da “riqueza monstruosa”. O “Panda Vermelho de Sichuan”, que recebeu uma recepção calorosa em Harbin, se preparava para devolver o presente, mas descobriu que tinha em casa um produto especial “sofisticado”, como o caviar. De acordo com o Sichuan News, em 12 de janeiro, 5 caixas grandes e 1.200 latas de caviar de Sichuan que Sichuan doou ao Departamento Municipal de Cultura, Radiodifusão e Turismo de Harbin chegaram a Harbin e foram assinadas localmente por volta das 16h.

É relatado que a empresa que produz o caviar acima mencionado é a Sichuan Runzhao Fisheries Co., Ltd. (doravante denominada Runzhao Fisheries), e sua marca de caviar é Fusita. No mesmo dia, de acordo com a conta pública oficial do WeChat da Forsta Caviar, a Forsta concluiu recentemente uma rodada de financiamento A+ de mais de 100 milhões de yuans, investidos exclusivamente pela Feng Shang Capital.

Esta onda de popularidade de “Erbin”, por sua vez, também conscientizou o público de que meu país ocupa, na verdade, a principal produção de caviar do mundo.

Das importações ocidentais aos principais produtos da China, como as empresas chinesas se tornaram o senhor "invisível" da indústria? Quem são os “grandes intervenientes” na cadeia da indústria do caviar do meu país? À medida que a capacidade de produção continua a expandir-se, como se desenvolverá a indústria do caviar do meu país no futuro?

Recentemente, repórteres do "Daily Economic News" revisaram as instruções de transferência pública (rascunho de inscrição) divulgadas pela Hangzhou Qiandao Lake Sturgeon Technology Co., Ltd. (doravante denominada Sturgeon Technology) no final do ano passado, líder mundial na indústria de caviar, e tiveram conversas exclusivas com executivos e pesquisadores da Sturgeon Technology que estudaram a indústria de criação de esturjão por muitos anos, tentando encontrar respostas para as perguntas acima.


Fonte da imagem: Site oficial da Sturgeon Technology

A China é responsável por mais de 60% da produção global de caviar

"Atualmente, a China se tornou o mais importante produtor e exportador de caviar de esturjão do mundo. De acordo com estatísticas da CITES (Convenção sobre o Comércio Internacional de Espécies Ameaçadas de Fauna e Flora Selvagens), o volume comercial de caviar de esturjão cultivado na China em 2017 foi de 135,90 toneladas, representando 25,3% do comércio global total de caviar de esturjão." De acordo com o "Relatório de Desenvolvimento da Indústria do Esturjão da China", compilado pela Associação de Circulação e Processamento de Produtos Aquáticos da China e pelo Departamento Nacional de Conservação da Vida Selvagem Aquática.

Esta posição vantajosa continuou a expandir-se nos últimos anos. Em 2022, a produção de caviar de uma única empresa líder, a Sturgeon Technology, representou aproximadamente um terço do total mundial. Durante o mesmo período, as exportações de caviar da Sturgeon Technology representaram 68,48% das exportações da China. Sichuan Runzhao, a segunda maior empresa de caviar do mundo, é responsável por 12% da produção global de caviar. Em outras palavras, a produção combinada da Sturgeon Technology e da Sichuan Runzhao representa cerca de 45% do total mundial. Além das duas marcas líderes, também existem produtos distribuídos internamenteGrandePequenos outros negócios de caviar.

Hoje, a China se tornou o maior produtor de caviar.Dados relevantes mostram que representa mais de 60% do mercado global. Isto mostra a posição dominante da China na indústria do caviar hoje.

No século passado, a estrutura da indústria do caviar era muito diferente da que é agora. Num sentido estrito, o caviar refere-se especificamente aos ovos de esturjão, pelo que o esturjão é um recurso importante para o fornecimento de caviar. O século passado foi uma época em que se dependia da captura de esturjão selvagem para processar caviar. Mais tarde, com o declínio dos recursos de esturjão selvagem e outros factores, a oferta de caviar selvagem no mercado diminuiu rapidamente. Ao mesmo tempo, os principais países consumidores de caviar em todo o mundo promulgaram sucessivamente leis para proibir o comércio de caviar selvagem, e o caviar selvagem foi retirado do mercado. Isto também oferece oportunidades para as empresas chinesas entrarem no mercado de caviar.

Após a proibição do comércio de caviar selvagem, a criação artificial tornou-se gradualmente o método principal de fornecimento global de caviar. Para realizar a criação artificial, a chave é romper a tecnologia de criação artificial do esturjão.

"Nos primeiros dias da indústria, tivemos que aprender a fazer com que as mudas comessem alimentos compostos artificiais. Se isso não pudesse ser alcançado, a criação em larga escala não seria possível." Zhang Ying, diretor da Estação Experimental de Harbin do Sistema Nacional de Tecnologia da Indústria de Peixes de Água Doce e pesquisador do Instituto de Pesquisa Pesqueira de Heilongjiang da Academia Chinesa de Ciências Pesqueiras, disse ao repórter do "Daily Economic News".

Em 2002, o Instituto de Pesquisa Pesqueira de Heilongjiang conseguiu pela primeira vez a reprodução artificial de esturjões esturjões maduros. Posteriormente, toda a criação artificial de outras espécies de esturjões foi gradualmente realizada na China. De acordo com Zhang Ying, depois de 2006,A China pode basicamente alcançar a autossuficiência em sementes de esturjão cultivadas artificialmente, ou seja, não depende de sementes silvestres ou de alevinos importados.

Também em 2006, a Sturgeon Technology conseguiu a primeira exportação de caviar cultivado artificialmente no meu país. Agora, depois de mais de dez anos de desenvolvimento, a escala das exportações cresce dia a dia. Segundo dados da CITES, o volume de exportação de caviar do meu país aumentou de 14,81 toneladas em 2009 para 291,29 toneladas em 2021. De acordo com um relatório do EUMOFA (Observatório Europeu do Mercado das Pescas e da Aquicultura),Em 2020, cerca de 84% do caviar importado pela UE veio da China, e cerca de 66% e 60% do caviar importado pelos Estados Unidos e pela Rússia foram importados da China, respetivamente.

Do ponto de vista do volume de exportação regional, o relatório Gongyan.com apontou que, de acordo com dados alfandegários chineses, a província de Zhejiang ficou em primeiro lugar no volume de exportação de caviar de esturjão em 2021, representando mais de 70%, e a província de Sichuan ficou em segundo lugar, respondendo por mais de 19%. Além disso, a província de Fujian, a província de Hubei, a província de Yunnan e a província de Jiangsu também representam uma certa proporção. Pode-se constatar que a indústria do caviar está em franca expansão em todo o país, desde a costa sudeste até ao sudoeste do interior.

Os preços de exportação doméstica de caviar têm aumentado nos últimos anos

Caviar, com foie gras e trufas chama-se "Três ingredientes principais para comida ocidental”, também conhecido como "ouro negro". Por ser um “produto de luxo”, seu preço é alto. Segundo relatos da mídia, a colher mais cara foi leiloada por 200 mil yuans.Mas agora, ao abrir um certo tesouro, você pode comprar um pequeno pote para experimentá-lo por menos de 100 yuans.

Hoje, embora o preço do caviar seja gradualmente mais baixo do que antes, ainda não é barato em comparação com outros condimentos.

A margem de lucro bruto da indústria do caviar também é relativamente elevada. De acordo com as instruções de transferência pública da Sturgeon Technology,Nos últimos anos, a margem de lucro bruto dos produtos de caviar da empresa tem sido de cerca de 70%. O Grupo Fuyuan, outra empresa de caviar que se prepara para ser listada na bolsa de valores dos EUA, mencionou em seu prospecto que a margem de lucro bruto da empresa no primeiro semestre de 2023 será de 40%. Xu Pengfei disse que a elevada margem de lucro bruto das empresas de caviar é de facto uma característica comum da indústria.

O que sustenta a elevada margem de lucro bruto das empresas de caviar? De acordo com Xu Pengfei, o esturjão que pode ser usado para processamento de caviar precisa ser cultivado de 7 a 15 anos antes de amadurecer. O ciclo de criação mais longo e os riscos de criação mais elevados aumentam o risco de investimento na indústria do caviar. Ao mesmo tempo, existem poucas empresas com criação de esturjão em grande escala, o que também permite que as empresas produtoras de caviar do setor mantenham uma elevada margem de lucro bruto como um todo.

Além disso, o baixo “volume de embarque” de caviar também é um fator. Zhang Ying fez um cálculo para os repórteres. Com base no volume anual de exportação de 300 toneladas de caviar, o consumo de esturjão é de cerca de 3.000 toneladas.

Com o advento da era da criação artificial, a produção de caviar aumentou significativamente e o crescimento do lado da oferta irá geralmente reduzir os preços. No entanto, o repórter notou que comparando os dados divulgados no prospecto apresentado pela Sturgeon Technology em 2016 e as instruções de transferência pública apresentadas recentemente ao solicitar listagem no Novo Terceiro Conselho, o preço médio de venda do caviar Sturgeon Technology mostrou uma tendência descendente de 2013 a 2015, mas em 2021, 2022 e no primeiro semestre de 2023, esses dados mostraram uma tendência ascendente.

As tendências da indústria são semelhantes. De acordo com as instruções de transferência pública da Sturgeon Technology, de Janeiro de 2020 a Janeiro de 2023, os preços de exportação do caviar da China aumentaram em meio a flutuações.

Por trás disso está o rápido crescimento da demanda do mercado. Xu Pengfei disse: “Nos últimos anos,O mercado global de caviar está em situação de escassez. Na verdade, nossa produção não consegue acompanhar a demanda por pedidos. Muitos clientes estrangeiros têm alta demanda, o que também nos proporciona maior poder de barganha. "

Por outro lado, não é fácil entrar na indústria do caviar devido a factores como requisitos de qualidade, grande investimento de capital inicial e barreiras técnicas. Até certo ponto, isso também criou um cenário competitivo especial na indústria. Tal como mencionado acima, as duas principais empresas de caviar ocuparam mais de 45% do mercado global e a concentração do mercado é elevada, o que mais uma vez apoia as empresas para melhorarem o seu poder de negociação.


Processo de produção de caviar Fonte da imagem: Site oficial da Sturgeon Technology

O mercado consumidor interno e a força da marca nacional precisam ser cultivados urgentemente

Na verdade, o padrão especial de concorrência da indústria do caviar também decorre das limitações da escala da indústria. Dados da consultoria Burgess mostram que o mercado global de caviar atingirá 3,742 bilhões de yuans em 2022. Comparado com outros mercados da indústria, o mercado de caviar, que é inferior a 10 bilhões, parece ser um nicho.

Como aumentar o “bolo” é o foco que as empresas de caviar e a academia estão considerando atualmente.

Do lado da oferta, aumentar a produção é a chave para expandir o mercado. Ainda existe uma lacuna no mercado para o caviar. No século passado, quando a pesca do esturjão selvagem não foi proibida, o consumo anual máximo mundial de caviar chegou a 1.988 toneladas, e o volume do comércio de exportação de caviar em 2022 foi de cerca de 550 toneladas.

Zhang Ying disse aos repórteres que a equipe está atualmente conduzindo pesquisas sobre o cultivo de mudas exclusivamente femininas. "Apenas os ovos das fêmeas podem produzir caviar. A proporção entre machos e fêmeas na natureza é de quase 1:1. Se a reprodução exclusivamente feminina puder ser alcançada na fase inicial através de alguns meios técnicos, cerca de 50% dos custos de produção de reprodução poderão ser economizados e a eficiência da produção poderá ser melhorada."

Xu Pengfei disse aos repórteres que a Sturgeon Technology está atualmente estabelecendo novas bases de criação e implantando capacidade de produção com antecedência. “O esturjão precisa ser cultivado por 7 a 15 anos (para produzir caviar), então equivale a implantar a capacidade de produção com pelo menos 7 anos de antecedência.


O mercado consumidor interno ainda precisa ser cultivado. Fonte da imagem: Site oficial da Sturgeon Technology

Do lado da procura, como “educar” os consumidores é a chave, especialmente o cultivo do mercado consumidor interno. Atualmente, o mercado consumidor de caviar está mais concentrado no exterior. Olhando apenas para a Sturgeon Technology, mais de 70% da receita de seus produtos vem do exterior.

Abrir o mercado consumidor chinês não é uma tarefa fácil. Como adaptar o caviar importado ao gosto chinês é a chave. Para o efeito, a empresa também tem feito muitos esforços, incluindo a sua promoção junto de clientes nacionais de hotelaria e restauração de luxo para substituir as importações por produtos nacionais, o cultivo conjunto de pratos com restaurantes chineses e a realização de reuniões de troca de alimentos.

A boa notícia é que, graças à promoção de marketing das empresas chinesas de caviar, o mercado consumidor interno de caviar cresceu significativamente nos últimos anos. Xu Pengfei disse aos repórteres que em 2022, os produtos de caviar da empresa serão vendidos no mercado interno em mais de 10 toneladas, que subiu para 20 toneladas no ano passado. Espera-se que a taxa de crescimento das vendas do mercado nacional de caviar atinja mais de 40% nos próximos anos.

Além disso, como as marcas estrangeiras de caviar muitas vezes têm uma longa história e um alto reconhecimento de marca, as marcas nacionais de caviar não são bem conhecidas no mercado internacional, o que também afeta, até certo ponto, os lucros das empresas. Em termos de construção de marca em mercados estrangeiros, a Sturgeon Technology utiliza co-branding, por um lado, e utiliza as vendas de sua própria marca tanto quanto possível em mercados emergentes como o Oriente Médio. "Também consideraremos tentar desenvolver uma cooperação mais profunda com os clientes no futuro." Xu Pengfei disse.